{"id":1765,"date":"2024-08-14T08:55:16","date_gmt":"2024-08-14T08:55:16","guid":{"rendered":"https:\/\/fintechfinder.com\/es\/?p=1765"},"modified":"2024-08-14T08:55:16","modified_gmt":"2024-08-14T08:55:16","slug":"rendimiento-anual-promedio-del-sp-500-en-eur","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/fintechfinder.com\/es\/blog\/rendimiento-anual-promedio-del-sp-500-en-eur\/","title":{"rendered":"Rendimiento anual promedio del S&P 500 (en EUR): Todo el tiempo y \u00faltimos 10, 20, 30 a\u00f1os"},"content":{"rendered":"

Es bastante f\u00e1cil obtener el rendimiento del S&P 500, pero siempre aparece en d\u00f3lares estadounidenses (USD). \u00bfCu\u00e1l habr\u00eda sido el rendimiento para un inversor de la UE? \u00bfAfectar\u00eda la tasa de cambio EUR\/USD al resultado final?<\/p>\n

Rendimiento anual promedio del S&P 500 (EUR)<\/h2>\n

Al momento de escribir esto, el rendimiento anual promedio del S&P 500 en euros, desde su creaci\u00f3n (julio de 1988), ha sido de +10.98%.<\/strong><\/p>\n

En esta tabla, encontrar\u00e1s el rendimiento del \u00cdndice de Rendimiento Total del S&P 500 (incluye dividendos), en EUR y sin cobertura de divisas* (a partir del 31 de julio de 2024):<\/p>\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Per\u00edodo<\/th>\nRendimiento acumulado (EUR)<\/th>\nRendimiento promedio anualizado (EUR)<\/th>\n<\/tr>\n<\/thead>\n
10 a\u00f1os<\/td>\n325.12%<\/td>\n15.58%<\/td>\n<\/tr>\n
20 a\u00f1os<\/td>\n623.84%<\/td>\n10.40%<\/td>\n<\/tr>\n
30 a\u00f1os<\/td>\n1,863.18%<\/td>\n10.04%<\/td>\n<\/tr>\n
Todo el tiempo (desde julio de 1988)<\/td>\n4,349.05%<\/td>\n10.98%<\/strong><\/td>\n<\/tr>\n<\/tbody>\n<\/table>\n

Fuente: finance.yahoo.com; investing.com; ecb.europa.eu<\/p>\n

*La cobertura de divisas significa que al comienzo de cualquier per\u00edodo de an\u00e1lisis, el inversor convert\u00eda EUR a USD y, al final de la inversi\u00f3n, volv\u00eda a convertir USD a EUR al tipo de cambio vigente.<\/p>\n

\u00bfQu\u00e9 significa esto?<\/h2>\n

Usando el per\u00edodo de 10 a\u00f1os como ejemplo:<\/p>\n

Si un europeo hubiera invertido \u20ac1,000 en el S&P 500 el 31 de julio de 2014, deber\u00eda esperar un valor final de aproximadamente \u20ac4,250.12 el 31 de julio de 2024.<\/p>\n

El \u00abaproximadamente\u00bb proviene del hecho de que no<\/strong> podr\u00edas haber invertido directamente en el \u00edndice. En su lugar, tendr\u00edas que haber invertido en un ETF que siga al S&P 500<\/a>, lo que, dado su costo anual de aproximadamente 0.10%, tu rendimiento real habr\u00eda sido ligeramente menor.<\/p>\n

Suponemos que el inversor no se involucr\u00f3 en la cobertura de divisas para protegerse de las fluctuaciones del tipo de cambio EUR\/USD. Como tal, se ha tenido en cuenta la apreciaci\u00f3n del 23.56% del USD durante este per\u00edodo (lo que favoreci\u00f3 al inversor europeo).<\/p>\n

Metodolog\u00eda de c\u00e1lculo<\/h2>\n

Primero, obtuvimos datos de Yahoo Finance<\/a> sobre el Rendimiento Total del S&P 500 (incluyendo dividendos):<\/p>\n

\"\"<\/p>\n

En segundo lugar, extraemos los tipos de cambio USD\/EUR del sitio web del Banco Central Europeo (BCE)<\/a> y de Investing.com (para per\u00edodos anteriores a 1999):<\/p>\n

\"\"<\/p>\n

El 31 de julio de 2014, la tasa de cambio USD\/EUR era de 0.7474 (1 USD equivale a 0.7474 EUR). Despu\u00e9s de 10 a\u00f1os (31 de julio de 2024), el USD\/EUR era de 0.9235. Esto implica una apreciaci\u00f3n del USD en relaci\u00f3n con el EUR de 23.56%.<\/p>\n

Despu\u00e9s de eso, ajustamos los valores iniciales y finales del \u00cdndice de Rendimiento Total del S&P 500 para los tipos de cambio USD\/EUR. Entonces:<\/p>\n